Сб, Декабрь 10, 2016

с 5000 до 15 миллионов долларов

Как Эдвард Сейкота изменил мир трейдеров

Прочитали: 775

«Мне кажется, что источником моего успеха является любовь к рынку. В нем — моя жизнь. Я одержим торговлей. Для меня она не просто какое-то хобби и даже не профессия. Это, бесспорно, именно то, в чем состоит мое призвание»

Эдвард Сейкота (Edward Seykota), или просто Эд, известен, как великий трейдер, который перевел биржевую торговлю на электронную систему.

Он был и остается самоучкой, но является признанным авторитетом и мастером высочайшей квалификации.

Прославился Эд благодаря книгам Джека Швагера «Биржевые маги» и Майкла Ковела «Следуя тренду». И сам является автором книги «Трейдерское Племя».

  • Карьера трейдера для него началась с 1972 года и продолжается до сих пор. Одним из самых больших достижений стал период с 1972 по 1988 год, когда он увеличил капитал своих клиентов на 250 000%.

Биография

Эдвард СейкотаСейкота родился в 1946 году, окончил в 1969 году Массачусетский технологический институт в Кембридже (Бостон, США). В возрасте 23 лет он получил два диплома бакалавра: по электротехнике и менеджменту. Позже эти знания пригодились ему для создания компьютерных программ.

Во время студенчества Эд занимался трейдингом, но потерпел неожиданный убыток на позиции серебра. Он был очень удивлен, так как действовал по всем торговым правилам. Поначалу падение серебра на фоне интенсивного бычьего тренда казалось ему невероятным. Но цена все-таки упала и он прогорел.

Но Эду стало интересно, почему рынок нередко движется наперекор новостям. Он стал анализировать статьи Ричарда Дончиана о «стратегиях на основе средних скользящих», где использовалось пересечение 5-дневной и 20-дневной средних скользящих, а также книгу Эдвина Лефевра «Воспоминания биржевого спекулянта».

Дончиан считал, что если механически следовать за тенденцией, можно одолеть рынок. Эд не поверил и решил опровергнуть теорию на практике. Так он написал свою первую компьютерную программу о средних скользящих. Как ни странно, теория оказалась верной, хотя Эд так и не понял, почему.

В тот момент Сейкота осознал, что его призвание — это Уолл-стрит.  

Пионер компьютерной торговли

Будучи инженером, Сейкота понимал, какие невероятные перспективы открывала кибернетика в биржевом рынке. Именно он был первым, кто, создал и усовершенствовал до стадии реального использования электронную систему, позволявшую получать прибыль от операций с фьючерсами.

В начале 1970-х годов Сейкота устроился аналитиком в брокерскую фирму, где впервые опробовал коммерческую компьютерную программу для управления деньгами клиентов на фьючерсных рынках. Результат программы начальству не понравился Эд перешел в другую брокерскую компанию.

Там он совершенствовал программы на бухгалтерской ЭВМ (Электронно-вычислительная машина) IBM 360. В то время она представляла собой махину размером с комнату и загружалась бумажными перфокартами.

Затем Сейкота разработал первую компьютерную систему крупного масштаба. Она приносила прибыль, но, к сожалению, вместо предполагаемого дохода в 60 % годовых множество клиентов оказалось в убытке. Эдупришлось уйти из аналитического отдела, но как брокер, он продолжал управлять собственными деньгами и финансами клиентов. Через два года он стал управлять только деньгами инвесторов.

Вдвоем с талантливым трейдером Мишелем Маркусом они основали инвестиционную компанию с применением механических торговых систем. Успех превзошел все ожидания. Вначале 1970-х компания обслуживала с полдюжины счетов клиентов.

Триумф Эда

Дошло до того, что с 1972 по 1988 год Эд Сейкота увеличил счет одного из клиентов с 5000 до 15 миллионов долларов.

Это — прибавка больше, чем на 250 тысяч процентов. А если учесть деньги, которые клиент снимал за этот период, то рост превысит уже миллион процентов! Другие случаи подобного успеха трейдеров просто неизвестны.

Самая крупная неудача

«Трейдер-неудачник мало что может сделать для того, чтобы стать преуспевающим трейдером. Он потому и неудачник, что не хочет себя переделывать. Это по силам только удачливым трейдерам.»

Одним из худших у него был 1980 год. Бычьи рынки закончились, но он все равно старался удержаться и даже докупал в надежде, что цены вернутся. А рынки продолжали падать. Это был самый крупный  медвежий рынок в его карьере, который принес ему убыток, но также и определенный опыт.

«Удачливые трейдеры обычно достигали успеха и в своей прежней работе, какой бы она ни была»

Секреты торговли Эдварда Сейкоты

  • Не следует рисковать больше, чем можно позволить себе потерять, но достаточно для того, чтобы прибыль получилась существенной.
  • Следовать тренду — значит упражняться в наблюдении за текущим моментом и вовремя реагировать на него.
  • Чтобы не получился убыток при колебаниях цен в виде «зубьев пилы», необходимо остановить торговлю.
  • Пока не освоена специальная литература, не проведено большое количество времени возле успешных трейдеров, можно считать, что торговля начинающего трейдера ограничена «пространством супермаркета».

Три основных элемента:

  1. Долгосрочный тренд (дает глобальное представление о расстановке сил на рынке)
  2. Актуальная на текущий момент графическая модель (для анализа ситуации в деталях)
  3. Выбор удачного момента для покупки или продажи

Методы трейдинга

  • Наличие двух средних линий, предположительно, одна из них — с периодом 11, а другая — с периодом 56.
  • Наличие тренда. Что касается рисков, то размеры сделок не превышают 10% от величины депозита.
  • Отсутствие стопов. Хотя сам Эд подчеркивал, что ограничивает убытки на уровне 5% от величины счета.
  • Точный вход и выход — это пересечение экспоненциальных средних скользящих. Можно создать прибыльную ситуацию даже при случайных торговых сигналах, если разумно добавить другие составляющие.
  • Использование слишком маленьких периодов нежелательно, так как стоимость сделки повысится, а результат работы системы ухудшится.
  • Использование для короткой средней периода, равному 11, для длинной экспоненциальной средней – 56. Если быстрая ЕМА пересекает медленную ЕМА снизу вверх, то покупать надо на открытии следующего дня. Закрывают позицию, когда быстрая ЕМА пересекает медленную сверху вниз.
  • Одновременное открытие длинной позиции.

Фильтр Сейкоты

Важный фильтр для открытия позиции — это выявление тренда.  В восходящем тренде есть наиболее сильные максимумы и минимумы. В нисходящем — наиболее слабые.

Сейкота определил с помощью компьютера, что сам тренд — отражает прошлое. Анализ тренда в настоящем времени и будущем – это прогноз. По этим данным можно рассчитать предполагаемую прибыль.

Например, сегодня позиция акции закрылась на пункте 20 долларов. За пять дней до этого ЕМА этой акции располагалась на пункте 10 долларов. По разнице обеих цен рассчитывается дневное изменение, которое делится на количество дней. Итог: 2 доллара за день или 20%. Акция, предположительно, будет расти на 20% в следующие пять дней. Если расчет оправдался, значит, тренд является валидным.

Сейкота не признает стопов

Эдвард Сейкота трейдерСейкота не признает стопов. Но всегда следует заранее решать, когда выйти из планируемой сделки. Для этого размещают защитные стоп-приказы одновременно с открытием позиции. По мере развития тенденции, их передвигают, чтобы сохранить накопленную прибыль.

  • Если рынок идет вразнос, прибыль можно снять. Такие меры не выигрывают больше, чем от закрытия по стоп-приказу, но зато снижают волатильность портфеля, что успокаивает нервы.

Размер позиции должен соотноситься с размером вкладываемого капитала и ценовым диапазоном торгуемого актива. Не стоит рисковать более 10%. Для счета в 10.000 долларов риск составит 1000 долларов. Волатильность индекса рассчитывается при помощи ATR (Average True Range) и умножается на 5.

Если, предположительно, ценовой диапазон составляет 15 пунктов, то риск будет равен 75 пунктам на один лот. Общий убыткок (1000 долларов разделить на 75 пунктов) будет равняться размеру позиции 13 лотов.

Если добавить такой элемент, как пирамидинг, то можно увеличить результаты еще больше. Для прогноза направления тренда используется инструмент линейная регрессия.

Торговые правила:

  • Пресекать потери
  • Наращивать прибыль
  • Придерживаться небольших позиций
  • Безоговорочно выполнять вышеперечисленные правила
  • Аргументированно делать исключения из этих правил
  • При полосе неудач нужно сделать перерыв. Торговые усилия в полосе неудач эмоционально разрушают. А попытки отыграться — смертельны.

Эд сегодня

В последнее время Сейкота трудится у себя дома, на берегу озера Тахо. На его рабочем столе нет ни одного котировочного экрана, что других трейдеров повергло бы в шок.

Торгует он всего по нескольку минут в день.

Эд запускает компьютерные программы, чтобы генерировать трейдерские сигналы на следующий день.

«Иметь котировочный аппарат — это всё равно, что установить на своем столе игорный автомат: кончишь тем, что весь день будешь его кормить. Я снимаю ценовые показатели раз в день после закрытия рынков»

Сегодня он инвестирует личные финансы и управляет капиталом четырех избранных инвесторов. В последние годы Сейкота всерьез увлекся психологией. В методике Эда торговля и психология — единое целое. Он стал учителем и наставником для ряда знаменитых трейдеров, как М. Маркус, Д. Драз, И. Кэтир и Д. Хэмер.

По мнению Сейкоты, тот, кто идет на биржу именно за прибылью, а не за чем-то иным, должен предварительно провести психотренинг. После прохождения психологической подготовки, трейдеры или начинали торговать с большими прибылями или осознавали, что в торговле оказались случайно и им будет лучше заняться чем-то другим.


(Пока оценок нет)
Загрузка...
equity

Подпишись на обновления & десерты Никакого СПАМа, рассылки выходят раз в 2-4 недели!

Комментировать

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Если вы не займетесь рынком, рынок займется вами. Это будет выражаться в инфляции, доходе, спросе и предложении вашей профессии. Расширяете свои границы, чем раньше - тем лучше.
Рекомендованно для тебя

Стратегии Ишимоку

equity.today