Форекс в России – Трейдинг, налоги, брокеры с лицензией ЦБ

В 2016 году Форекс в России стал легальным на 100%, были внесены соответствующие изменения в закон «О рынке ценных бумаг». Это сделало трейдинг максимально комфортным, трейдеры могли выбирать брокеров с госрегулированием либо продолжать торговать через оффшорные компании. Геополитика слабо повлияла на Форекс в РФ, россияне по-прежнему могут торговать на рынке с дневным оборотом в $6+ трлн.

Состояние рынка Форекс в России

Развитие рынка Forex в России можно условно разделить на 3 этапа:

1. Период после развала СССР, эпоха Дикого Запада, никакой защиты трейдеров не существовало.
2. Нулевые годы, Foreign Exchange Market еще не регулируется, но уже формируется ТОП надежных компаний. У них нет государственной лицензии, но есть стаж работы и хорошая репутация.
3. Период после внесения изменений в закон о ценных бумагах. Появление регулируемых брокеров с гослицензией и максимальной надежностью.

До 2015 года Форекс был не вне закона, а скорее в серой зоне. В законодательстве был пробел и внебиржевой рынок был предоставлен сам себе. Трейдеры работали с оффшорными компаниями, в случае проблем оставалось надеяться на добросовестность брокера, зарегистрированного на Кипре, Британских Виргинских островах или в другой юрисдикции.

Это не мешало торговать, уже к концу нулевых сформировался пул надежных брокеров вроде AMarkets и аналогов. Здесь можно открывать счета и работать, деньги по сей день выводят исправно.

К середине десятых годов государство решило вывести Форекс из тени и в закон «О рынке ценных бумаг» был внесен ряд правок. С этого момента Forex стал регулироваться и Форекс брокеры в России могли получить лицензию госрегулятора.

Закон «О внесении изменений в отдельные законодательные акты РФ» принят в конце 2014 года, но он вступил в силу только в октябре 2015 года. А изменения в законе «О рынке ценных бумаг стали действовать с 01.01.16, поэтому датой начала регулирования Форекса принято считать 2016 год.

Появился ряд новых требований:

• Брокеры, работающие в РФ, должны были стать членами СРО (саморегулируемые организации). Одно из условий вступления в СРО – внесение страхового депозита от 1 млн рублей. Эта сумма практически незаметна для крупных компаний, но отсеивает мошенников.
• Оффшорные компании, не зарегистрированные в РФ, могли продолжать работу, но не могли продолжать рекламировать свои услуги.
• Термин «Форекс» в названии могли использовать только Форекс-дилеры, выполнившие требования обновленного закона.
• Бизнес должен быть зарегистрирован в РФ и вести бизнес в этой стране, это должно быть отдельное юрлицо.
• Собственный капитал компании должен быть не ниже 100 млн рублей. Когда совокупный объем клиентских средств на счетах превышает 150 млн рублей брокер обязан увеличивать капитал на 5% от капитала сверх 150 млн.
• Счета могут открываться только частным лицам.

Есть и другие требования, касающиеся, например, серверного оборудования, торгового ПО, сайта и его наполнения, правил раскрытия информации.

Ключевое преимущество для трейдеров – повышение надежности.

Наличие лицензии регулятора снижает неторговые риски практически до нуля. Невозможен сценарий, при котором брокер, например, заблокирует личный кабинет клиента по надуманной причине или откажет в выводе.

Геополитика слабо повлияла на Foreign Exchange Market. Возникли сложности с зарубежными брокерами, но это касается в большей степени фондового рынка. На Форекс можно продолжать торговать и через лицензированные, и через оффшорные компании.

Оффшорные брокеры vs лицензия регулятора

Возможность получить лицензию дала трейдерам максимальную защиту, это ключевое преимущество. Еще одно преимущество таких компаний в том, что они являются налоговыми агентами, то есть уплачивают налог за трейдера. Для резидентов РФ это стандартная ставка НДФЛ – 13%, в случае с оффшорными компаниями налог приходилось платить самостоятельно.

Но платой за надежность стали существенные ограничения, касающиеся торговых условий, доступных инструментов и сервисов. Брокеры с гослицензией:

• Не могут предоставлять услуги копитрейдинга, для некоторых это существенный недостаток.
• Максимальное кредитное плечо ограничено 1 к 50. Это немало по сравнению с leverage на фондовом или срочном рынке, но не выдерживает сравнения с предложениями оффшорных компаний. У них плечо может превышать 1 к 1000, это критически важно для некоторых стилей работы. Например, советники с большой нагрузкой на депозит лучше использовать на счетах с крупным плечом. Есть разделение на квалифицированных и неквалифицированных инвесторов.

• Лицензированный брокер дает ограниченный набор торговых инструментов. У оффшорных брокеров помимо валютных пар могут быть доступны десятки, а то и сотни CFD (контракты на разницу). Наличие гослицензии существенно ограничивает перечень активов, остаются только валютные пары.

• Также у лицензированных компаний меньше способов пополнения и вывода средств. Если оффшорные брокеры помимо банковских карт и переводов поддерживают криптовалюту, десятки ЭПС, этого нет при наличии лицензии Банка России.

Значимым недостатком можно считать разве что отсутствие возможности инвестиций в частных трейдеров. В остальном у брокеров с гослицензией нет серьезных недостатков. Плеча в 1:30-1:40 достаточно для прибыльной торговли с небольшим капиталом, отсутствие CFD также слабо влияет на торговые возможности. Большинство ограничивается работой на нескольких мажорах и 2-4 популярных кроссах.

Оффшорные брокеры обеспечивают меньшую надежность, это ключевой недостаток. По остальным критериям они выигрывают. Также многие брокеры десятилетиями заслуживают доверие, например, брокер AMarkets работает более 17 лет.

Из-за этого нельзя назвать однозначного победителя. Достойные представители есть среди обеих групп компаний. Окончательный выбор придется делать с учетом предпочтений конкретного трейдера. Если нужна максимальная надежность, то лучший выбор – брокер с гослицензией, нужны высокие плечи – можно подобрать надежную оффшорную компанию.

Будущее Форекс в России

Учитывая геополитический фактор и довольно жесткие требования Банка России маловероятно, что в ближайшем будущем существенно изменятся торговые условия лицензированных брокеров. По-прежнему будет ощущаться отсутствие CFD и высоких плеч.

Вероятно, продолжится тренд по добавлению новых валютных пар, в частности пар с участием валют дружественных стран. Но это скорее косметическое улучшение, у этих инструментов невысокая ликвидность, работать с ними сложнее, чем с той же EURUSD или GBPUSD.

Маловероятно и резкое увеличение количества лицензированных брокеров. К середине 20-х годов Банк России выдал лицензии всего четырем дилинговым центрам (ВТБ Форекс, Альфа Форекс, БКС Форекс и Финам).

Оффшорные брокеры

У многих термин «оффшор» на уровне подсознания ассоциируется с чем-то ненадежным. Иногда так и бывает, но в случае с Форекс брокерами зарубежная регистрация не делает компанию плохой. Есть бренды, формально относящиеся к оффшорам, но не имеющие проблем с надежностью. Некоторые из них буквально стояли у истоков российского Forex, через них можно было торговать на Форекс в России уже в 90-х.

Рейтинг Форекс брокеров в России:

• AMarkets. Бренд известен с 2007 года, предлагается 500+ торговых активов, терминалы МТ4 и МТ5, собственный копи-сервис, VPS. Есть бонусы (до 20%) за перенос счета в AMarkets от другого брокера. Минимальный депозит – $100, для крипто счета – 10 токенов MBT, на счетах с фиатной валютой плечо доходит до 1 к 3000. Также клиентам брокера предлагается подборка торговых советников и сервис Autochartist.
• Just2Trade. Больше, чем очередной оффшорный брокер, помимо Форекс через него можно получить доступ к американскому фондовому рынку и рынкам США, Азии. Работает по сублицензии американского Lime Finanсial. Помимо МетаТрейдера доступна платформа CQG, Sterlig Trader Pro. Есть единый счет, с которого можно получить доступ к тысячам активов на крупнейших площадках мира. J2T подойдет тем, для кого финансовые рынки не ограничены одним Форексом.
• FxPro. Это глобальный бренд. Плечо доходит до 1 к 10000 (зависит от типа счета), доступны тысячи CFD на разные группы товаров и драгметаллы. Работать можно и через МетаТрейдер4, и через более современный МетаТрейдер5, а также других профессиональных платформах.

Форекс-брокеры с лицензией Банка России

• Альфа-Форекс. Это так называемый банковский брокер, поставщик ликвидности – Альфа-Банк. Доступны только валютные пары, ограничений по минимальному депозиту нет. Формально минимальный стартовый капитал – сумма, необходимая для открытия позиции объемом 0,01 лота. Клиенты работают через МетаТрейдер, среди доступных инструментов есть пары с китайским юанем. Клиентам Альфа-Банка предлагаются выгодные условия пополнения и вывода средств.
• БКС-Форекс. Бессрочная лицензия Банка России выдана в ноябре 2021 года. Используется МетаТрейдер 5, доступно 2 типа счетов – с неттингом и без него. Счет может быть открыт в нескольких валютах (RUB, USD, EUR). Максимальное кредитное плечо на уровне 1 к 40, нет ограничения по минимальному депозиту. На обоих типах счетов предусмотрено рыночное исполнение заявок клиентов.
• Финам Форекс. По торговым условиям уступает двум предыдущим брокерам. На момент подготовки обзора максимальное кредитное плечо для квалифицированных и неквалицифированных инвесторов составляло 1 к 40 и 1 к 35 соответственно. Есть отставание и по количеству торговых инструментов – 26 против 41 у Альфа и БКС Форекса. Использование МТ4, а не МТ5 можно занести в преимущества, под МетаТрейдер4 создана огромная база индикаторов/советников, они не подходят для МТ5.
• ВТБ Форекс. Используется только МТ5, плечо не превышает 1 к 40, брокер не поддерживает локирование, объясняя это заботой о благополучии клиентов. Доступно 26 торговых инструментов. Из необычного – по желанию клиенты могут открывать номинальные счета, при таком сценарии их средства будут обособлены от средств прочих клиентов ВТБ Форекса. Минимальная сумма для открытия отдельного номинального счета – 50000 рублей, стоимость обслуживания – 50000 рублей в месяц.

С точки зрения надежности перечисленная четверка – это лучшие Форекс-брокеры в России.

В прошлом количество брокеров с лицензией Банка России доходило до 10. Но позже компании, игнорировавшие требования регулятора, были лишены лицензии.

Если вы в раздумиях

Если вы еще думаете, стоит попробовать или нет, то посмотрите на пример ниже.

Обычная сделка по валютной паре USD ZAR у этого брокера. Прогноз по техническому анализу показывает, что ожидается снижение курса. Поэтому выбирается валюта и нажимается кнопка SELL (Продать) –

Спустя некоторе время котировки пошли вниз –

Чтобы зафиксировать текущую прибыль, нужно лишь закрыть сделку одним кликом –

Итоги сделки можно посмотреть ниже –

Всего несколько кликов принесли 66 долларов.

Торговля на валютном рынке не пострадала из-за геополитического фактора, частично это объясняется децентрализованным характером Forex. Это означает, что несмотря на ни на что, россияне могут без проблем торговать и зарабатывать на Форекс. Нет проблем ни с выбором брокера, ни с непосредственно торговлей и выводом средств. Рынок стал цивилизованным и регулируется государством. Также офшорные компании имеют регуляторов рынка, проходят аудиты, так сегодня всем выгоднее работать с долгосрочной перспективой.