Американо-европейская фондовая биржа NYSE Euronext, куда входили Нью-Йоркская фондовая биржа и европейское объединение бирж Парижа, Брюсселя, Амстердама, Лиссабона и Лондона просуществовала недолго – всего шесть лет.
За это время она сумела стать безусловным лидером мировой фондовой торговли (сегодня ее американская часть, NYSE, по капитализации уступает только NASDAQ) и прекратила свое существование из-за хитрой финансовой схемы.
Сейчас площадки работают независимо друг от друга. О восстановлении единого управления речь не идет: каждая из бирж пережила сложный период жизни и сейчас вполне самодостаточна. Что не мешает сторонним инвесторам время от времени выступать с предложением о покупке, слиянии или поглощении.
| Площадка, страна | NYSE-Euronext. США-Европа. |
|---|---|
| Год основания, нынешний владелец | 2007-2013, ICE Inc и Euronext NV |
| Капитализация | до 28.5 трлн долл. США. |
| Свои индексы | NYSE Composite, CAC40, BEL20, PSI20, AEX |
| Количество компаний на торгах | до 8 тыс |
История создания
История NYSE Euronext началась в середине 2000-х годов, когда американские биржи активно пошли в Старый Свет. Попытки NASDAQ завладеть контрольным пакетом Лондонской фондовой биржей раз за разом терпели неудачу, но общий тренд был понятен. К тому времени капитализация Нью-Йорка превышала 10 трлн долл. США, а Euronext «стоил» порядка 2 трлн евро.
К 2007 году за Euronext развернулась настоящая борьба: немецкая Deutsche Borse AG предложила 8.6 млрд евро, американская NYSE – на 600 млн евро меньше. С финансовой точки зрения немцы были куда выгоднее, однако вновь вмешался NASDAQ.
Помимо агрессивной кампании по отношению к LSE, в 2007 году было объявлено о скором поглощении содружества OMX и образовании NASDAQ OMX Group.
Существенным плюсом в пользу NYSE стала динамика развития: в 2006 году приобретена Archipelago Holdings, на базе которой создана NYSE Arca, а в 2008 году была поглощена American Stock Exchange (AMEX). Тем временем аналитики все чаще говорили об усилении LSE на мировой арене, и европейцы приняли решение о слиянии с американцами – это произошло 04 апреля 2007 года.
В США офисы и представительства NYSE Euronext были в Чикаго, Сан-Франциско, Пало-Альто и Нью-Йорке. В Европе это Амстердам, Брюссель, Лиссабон, Париж, Лондон и Белфаст. И огромное количество рынков и площадок по обе стороны океана:
- Euronext;
- LIFFE;
- Alternext;
- Easynext;
- Marche Libre;
- Trading Facilities Brussels;
- Traded But Not Listed;
- NYSE;
- NYSE Arca;
- NYSE Blue;
- NYSE Arca Europe;
- NYSE Alternext;
- NYSE Bondmatch.
Операционные возможности NYSE Euronext были безграничны.
Ценные бумаги, фьючерсы, опционы, сырье, варранты, облигации, валюта, долговые бумаги, расписки, фонды, ETF, ETN и ETV – суммарная капитализация структуры достигала 28 трлн долл. США.
На одной из площадок, NYSE Blue, даже торговались квоты на выброс парниковых газов, щедро продаваемые странами с развивающейся экономикой.
Отдельное место занимала Лондонская биржа фьючерсов и опционов LIFFE (London International Financial Futures Exchange), объединившая срочные рынки Euronext Paris, Amsterdam, Brussels и Lisbon.
Будучи рассчитанной на мелких инвесторов и физических лиц, она предоставляла доступ ко всем возможностям площадок (фьючерсы, опционы) с практически мгновенным откликом и широкими возможностями.
Вмешательство Intercontinental Exchange
Взлет NYSE Euronext продолжался до 2012 года, когда Межконтинентальная биржа ICE (Intercontinental Exchange) со штаб-квартирой в Атланте договорилась о покупке объединенной площадки. Цена составила порядка 8.2 млрд долл. США, при этом акционеры могли выбрать – получить отступные деньгами, акциями ICE или смешанно.
- Покупку объявили 20 декабря 2012 года, регуляторы ее одобрили, и 13 ноября 2013 года сделка завершилась. Финансовые инструменты NYSE Euronext не конкурировали с товарами и сырьем ICE, и колосс стал еще прочнее.
Сразу после этого владельцы Intercontinental Exchange заявили о своих планах: разделить купленные компании и выставить 100% акций Euronext на торги. В июне 2014 года обещание было сдержано: Euronext провела IPO, и ICE отпустила европейцев в свободное плавание, оставив NYSE и LIFFE за собой.
Так закончилась история крупнейшего в мире объединения бирж.
NYSE Euronext сегодня
Сегодня между Нью-Йоркской фондовой биржей и европейской группой нет юридической связи. Несколько лет после разделения Euronext пользовалась торговыми системами NYSE, но затем перешла на собственную платформу Optiq.
Своеобразной тихой гаванью для небольших компаний стал рынок Euronext Access в Брюсселе и Париже. На нем торгуются компании, не прошедшие листинг на основном рынке или слишком мелкие для полноценной фондовой торговли, а требования к раскрытию информации здесь мягче. То есть Euronext Access это интересная смесь биржи и инвестиционной площадки.
В мае 2010 года NYSE Euronext передала надзор за торгами саморегулируемой организации FINRA (Financial Industry Regulatory Authority). С тех пор FINRA следит за чистотой торгов акциями и опционами на NYSE, NYSE Arca и NYSE American.
Активы бывшего конгломерата находятся в собственности той или иной площадки, хотя в самой выгодной ситуации остались боссы ICE – они оставили за собой два лакомых пирога: NYSE и LIFFE, сформировав невероятный торгово-обменный гибрид.
(2 оценок, среднее: 5,00). Пожалуйста, оцените пост! Мы очень старались!
